Metodología de cálculos

Es el método por defecto del sitio para todos los FCI. La planilla CNV publica retornos de período; estimamos la TNA nominal a 365 días a partir del retorno ~30D (no de un solo día, que es ruidoso).

TNA = unMes × 365 / 30 (si falta: ultimos7Dias × 365 / 7; si falta: variacionDiariaPct × 365)

TEA = (1 + TNA ÷ 365)^365 − 1

Ejemplo: si unMes = 1,54% → TNA mostrada = 18,73%.

Usamos la misma estimación de TNA nominal que en money market: retorno ~30D (rolling desde VCP en el detalle; columna CNV `unMes` en el catálogo si falta histórico), con fallback a 7D y 1D.

En listados usamos TNA precomputada en build (`public/api/fci/nominal-tna.json`) con días efectivos del lookback VCP para fondos curados y sus clases hermanas. El resto del catálogo cae a unMes × 365 / 30. El detalle recalcula con el histórico del fondo abierto.

TEA = (1 + TNA ÷ 365)^365 − 1

En el detalle, los días del divisor son los días efectivos del lookback VCP (p. ej. 29 en lugar de 30). Ejemplo: 30D = 1,59% → TNA ≈ 19,98% con 29 días.

En el detalle del fondo y en el catálogo mostramos retornos de período rolling desde la serie de VCP: 7D/30D/90D/180D/1Y y YTD. La columna CNV “un mes” es variación vs fin de mes previo — no es 30D rolling — y solo se usa como fallback. Los `noventaDias`/`cientoOchentaDias` legacy de CAFCI suelen venir anualizados y no se usan como período.

Rendimiento N días = (VCP_hoy ÷ VCP_hace_N) − 1

Si falta histórico, fallback a columnas CNV de período (1D, unMes, YTD, 12M)

Ejemplo: unMes CNV ≈ 0,65% (desde fin de mes previo) vs 30D rolling ≈ 1,47% — catálogo y detalle muestran el rolling.

Como método alternativo (rankings curados y algunos gráficos), comparamos el valor cuotaparte (VCP) más reciente con el de hace ~30 días (retrocediendo día a día si falta el dato exacto), usando las series históricas publicadas vía Argentina Datos.

Rendimiento del período = (VCP nuevo − VCP anterior) ÷ VCP anterior

Rendimiento diario = rendimiento del período ÷ días entre fechas

TNA = rendimiento diario × 365

TEA = (1 + rendimiento diario)^365 − 1

La tabla de /fondos usa el catálogo CNV (retornos de período + TNA MM vía unMes × 365/30); este método de series de VCP queda como alternativa para rankings y visualizaciones históricas.